(彭博社)——中国恒大集团消灭了国际投资者,扰乱了金融市场,并使数千家供应商陷入困境。 然而,开发商未能向投资其理财产品的家庭付款,这可能成为压垮中国当局的最后一根稻草。
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恒大集团拖欠债务近两年后,其亿万富翁创始人兼董事长许家印因涉嫌犯罪而被警方控制。 该集团财富管理业务的工作人员已被拘留。 据当地媒体报道,曾负责该公司财富部门的许先生的儿子徐彼得也被拘留。
在此之前,该公司的资金管理部门表示无法在 8 月份支付零售客户持有的投资款项。 与许多其他中国开发商一样,恒大向个人投资者出售高收益理财产品,以在其他融资渠道变得越来越难以利用时为其运营提供资金。
这些拘留符合中国政府优先照顾公民而不是外国债券持有人等其他利益相关者的原则,也符合习近平主席避免社会动荡和实现“共同繁荣”的愿望。 他们还向其他负债累累的开发商发出信号,要求他们集中精力完成公寓并向欠款消费者付款。
牛津大学中国政治学教授拉纳·米特 (Rana Mitter) 表示:“由于房地产行业不太可能提供增长引擎,因此著名的房地产大亨成为了政治上有效的目标。” “共产党希望表明,它认为的反社会商业行为将受到惩罚。”
恒大的财富部门两年前遇到了问题,当时现金短缺导致其无法支付约 400 亿元人民币(合 55 亿美元)的投资产品逾期付款,引发抗议并促使该公司减少现金金额或打折房地产反而。
赵是这些投资者之一。 在过去的两年里,她一直在等待着缓慢的还款。 在多次催促警方调查未果后,她的运气终于在本月出现转机,收到了投诉得到受理的通知。
更令她惊讶的是,南方城市深圳警方和相关部门表示,他们将在周五开始的八天国庆假期期间加班处理来自数万名散户投资者的线索。 她很快就把这个消息传开了。
“已经两年了,我几乎要疯了,”赵说。出于安全原因,她要求只透露自己的姓氏。
对于选择现金还款的人,恒大财富部门最初承诺按季度返还本金10%。 三个月后,计划缩减为每月8000元。 差不多一年后,工资又调回到每月2000元,然后又调到500元左右。 对于10万元的投资来说,按照这个速度全额还款需要近17年。
当最新一期付款于 8 月 31 日到期时,消费者的账户中什么也没有出现。 当天,该资金管理部门表示,由于流动性紧缩和资产处置受挫,无法付款。
过去两年,散户寻求法律救济时遭到冷遇。 据多位不愿透露姓名的个人投资者透露,当地警方告诉一些人,未经上级部门同意,他们不能以合法方式提出投诉。
现在,他们被告知可以通过多种方式提出投诉,包括亲自投诉和在线投诉。 最简单的方法是发送格式化的短信。 许多人很快就收到了他们的案件已收到的通知。 9月中旬,恒大鼎盛时期所在地深圳警方公开呼吁投资者向当局提供线索。
与此同时,针对恒大高管采取的行动也成为了一系列头条新闻的焦点。 9月18日,警方表示,他们最近拘留了其财富管理部门的一些工作人员。 一周后,财新报道称,负责金融业务的前首席执行官夏海钧和前首席财务官潘大荣也被拘留。 9月28日,恒大承认许某涉嫌犯罪。
据第一财经报道,许的二儿子徐也被带走。 据第一财经报道,徐曾一度监管深圳恒大金融财富管理有限公司。 此前,深圳警方确认了其中一名财富科在押人员杜姓的身份。 该单位总经理是杜亮。
对于负债达 3270 亿美元的恒大来说,涉足表外、不受监管的理财产品一直是一个避雷针。 据彭博社早些时候报道,此类发行的年化利率高达 13%,所得收益将用于补充营运资金。 该公司甚至鼓励员工购买这些产品。
多年来,监管机构一直在收紧对理财产品和中国影子银行体系其他部分的监管。 本月,中国启动了一场打击非法集资以保护家庭的运动。 今年5月就任中国新一届国家金融监管局局长的李云泽在9月的一次讲话中承诺,将查处一批重大案件,保护消费者权益。
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除了开发商发行的理财产品外,信托公司销售的类似产品也出现了压力。
据估计,为机构和富裕个人打包投资的非银行贷款机构已销售了超过2万亿元人民币的与房地产公司相关的产品。 8月,中融国际信托公司拖欠付款,引发抗议,并表明房地产风险正在蔓延至该国60万亿美元的金融体系。
对于恒大的财富客户来说——以及其他所有人都欠这家倒下的房地产巨头数十亿美元的债务——这可能是一条漫长的复苏之路。 但赵很乐观。
“我希望这一切尽快结束,我可以拿回我的钱,”她说。
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